Отличия бинарных опционов от ванильных

Лучшие брокеры бинарных опционов за 2020 год:

Чем отличаются бинарные опционы от ванильных

В двадцать первом веке ванильные и бинарные опционы являются самым известным и крайне эффективным способом онлайн заработка, связанного с финансами и активами. Появление современных финансовых торговых площадок и рост их возможностей показывает, что интерес к данной теме со стороны простых людей растет с каждым днем. Но все же многие заинтересовавшиеся инвестированием не понимает разницу между ванильными и бинарными опционами. Более того, большинство людей вообще понятия не имеют об их существовании.

Ванильные контракты

Ванильные (Vanilla) опционы получили свое название от английского слова «ванильный», что означает что-то нежное и легкое. Эти контракты лишены экзотических элементов и являются противоположностью бинарных опционов, если принять во внимание доступные функции и саму концепцию обеих вариантов. В среде ванильных различают две разновидности – «Put» (пут) и «Call» (колл).

Ванильный Колл

Колл (Call) опционы дают покупателю возможность приобрести так называемый базовый инструмент по заданной цене в данный момент времени. Вот классический пример такого контракта. В определенный период акции Facebook стоят 100 €. Инвестор решает приобрести опционное соглашение Call по цене 2 € за контракт. Общая сумма, подлежащая выплате, составит 200 €. Опцион дает инвестору право, но не обязанность, купить 100 акций Facebook по цене 100 € за акцию, даже если цена на акции этой компании выросла после покупки опциона.

Предположим, что через некоторое время, до истечения срока действия соглашения, цена акций Facebook выросла до € 105 за акцию. Call по-прежнему дает инвестору возможность приобрести 100 акций по цене 100 €, экономя при этом € 5 на акции.

Когда инвестор хочет продать свои 100 акций по цене € 105 за акцию он сможет получить чистой прибыли 300 €. Это с учетом вычета тех 200 €, который были изначально инвестированы в Call соглашение на покупку.

Ванильный Пут

Пут (Put) – договор между продавцом и покупателем, согласно которому реселлер обязан купить актив в любое время, когда покупатель захочет реализовать свои активы. И это по фиксированной цене. Здесь покупатель ожидает, что цена акций пойдет вниз, и он сможет заработать с помощью купленного опциона пут (Put).

Например, инвестор покупает контракт PUT от продавца, согласно которому может быть продано 100 акций Facebook по цене € 50 за акцию. Покупатель уплачивает продавцу цену контракта, который составляет 5 евро за акцию, на общую сумму € 500. Сумма инвестиций, которая составляет 500 €, ни в коем случае не будет возвращена инвестору.

В какой-то момент, до истечения срока действия PUT, цена акций компании падает до € 40 за акцию. Инвестор может купить 100 акций, для которых общая сумма составит уже 4 000 €. На более поздней стадии, инвестор может продать акции продавцу опциона по цене 50 € за акцию, то есть на общую сумму € 5 000. Из этой разницы в € 1000, чистая прибыль составит 500 €, так как нужно учитывать первоначально вложенные 500 €, которые были инвестированы в покупку Put.

В том случае, если цена на акции Facebook не опустилась ниже 50 €, покупатель не мог использовать опцион на покупку и теряет свои инвестированные € 500.

Схема работы с binary options

Бинарные опционы в отличие от ванильных не предполагают покупку или продажу реальных активов. В бинарных инвестор ставит определенное количество денег на общее направление потенциального развития актива.

Рейтинг честных русских брокеров за 2020 год:

Например, изначально стоимость акций Facebook составляла € 100 за 1 штуку. Задача инвестора заключается в том, чтобы сделать ставку на то, будет ли цена активов через определенный промежуток времени выше или ниже начальной цены, и совершенно неважно, на сколько большая будет разница между первоначальной и конечной стоимостью.

Если, в конце срока бинарного опционы акции Facebook будут дешевле, а инвестор учел такую возможность, то сумма чистой прибыли составит 75%. Если прогнозы не верны, то инвестор, к сожалению, полностью теряет всю сумму вклада.

Хотите быть миллионером? Читайте:  Бинарные Опционы Книги

Особенности binary options

Инвестирование в бинарные опционы становится все более и более популярными во всем мире. Брокеры сейчас активно расширяют финансовые возможности клиентов и предлагают обычно сразу два вида: ванильные и бинарные. Есть также брокеры, которые специализируются только в одном из этих видов инвестирования на торговые активы.

В последнее время все большее число инвесторов ставит на бинарные опционы, потому что они часто длятся всего нескольких минут, в отличие от «ванильных», которым на исполнение нужно несколько дней, недель, месяцев или даже более года.

Кроме того, благодаря платформам бинарных опционов, частные инвесторы могут успешно действовать через веб-терминалы или онлайн-платформы, которые доступны практически повсеместно и в любое время с помощью компьютера или мобильного устройства с доступом к Интернет.

Рассматривая ключевые различия между ванильными и бинарными опционами, нельзя сказать, что какой-то из этих вариантов предпочтительнее. Однако если посмотреть на них с точки потенциальных возможностей для простого человека, то все же бинарные по ряду описанных выше причин будут более эффективным вариантом выгодного вложения собственных денежных средств.

Что такое ванильные опционы, в чем отличия бинарных опционов от обычных?

Бинарные опционы и обычные опционы, если вы новичок в торговле, то вы можете немного запутаться.

Что такое бинарный опцион и как он отличается от традиционных ванильных опционов?

Это действительно важный вопрос, так как нельзя ожидать положительной торговли без теоретического понимания того, как они работают и какие характеристики их разделяют.

Вы не можете просто прыгнуть в торговлю бинарными опционами, не зная, откуда они взялся. Мы пройдем через различия и сходства между бинарными опционами и традиционными опционами, и рассмотрим их свойства и особенности изнутри.

Что такое ванильный или обычный опцион?

Опцион — это финансовый инструмент, производный от другого актива. Это означает, что она является производной от стоимости какого-либо базового актива. Опцион дает владельцу право, но не обязательство, покупать или продавать базовый актив в определенный срок в будущем.

Поэтому они отличаются от других производных инструментов, таких как фьючерсы. Владелец опциона не обязан исполнять по базовому договору, если это ему невыгодно.

Опционы могут быть написаны на диапазоне финансовых активов от капитала, сырьевых товаров, Forex, процентных ставок и даже облигаций и кредитных рейтингов. Опционные контракты отнюдь не являются новым явлением в финансовом мире. Они существовали в течение сотен лет, и впервые начали использовать в Древней Греции как способ для фермеров, чтобы хеджировать свои оливковые культуры. С тех пор они используются в товарных кругах в течение ряда лет.

Затем люди начали торговать опционами на акции (опционы на акции) и процентные ставки (свопы). Они затем превратились в класс активов в своем собственном праве, и кульминация, когда начали официально торговаться на Чикагской товарной бирже в 1973 году. Это создало для них большой рынок с полной ликвидностью, аналогичной тому, как будут функционировать традиционные фондовые рынки.

Основы обычных опционов

Теория опционов может быть довольно сложной дисциплиной, но есть несколько фундаментальных факторов, которые нужно знать для того, чтобы торговать ими. Некоторые из них более актуальны для количественных трейдеров, чем другие, но это помогает иметь обзор их всех.

Текущая цена и цена исполнения

Цена Валюты (S) и Цена Страйка (K) являются двумя действительно важными входными данными при определении цены опциона и выплат. Текущая цена актива является само объяснительной и является ценой, преобладающей на рынке актива.

Цена исполнения — это согласованная цена, которую владелец опциона либо купит, либо продаст актив по истечении срока действия опциона.

Время истечения срока действия

Это заранее заданное время в будущем, когда опцион истекает. Если трейдер заключил Европейский выбор, то это только время, в которое они могут реализовать опцион (право) на покупку или продажу ценной бумаги. Это значительное отличие от американского варианта, где трейдер может выйти в любое время до истечения срока действия.

Сроки истечения опциона могут варьироваться от месяца до нескольких лет в будущем. Срок действия опциона также является важным моментом в ценообразовании опционов, поскольку он играет большую роль во временной стоимости опциона. Это понятие, что все равны, опцион с большим сроком до истечения дороже.

Call и Put

Когда кто-то входит в опцион Call, они покупают право купить актив по какой-то заранее определенной ставке в будущем. Когда кто-то покупает опцион Put, они получают возможность продажи какого-то актива в определенный момент в будущем. Следовательно, трейдер купивший опцион Call принимает «бычий» (Long), трейдер Put опциона, принимать медвежий (Short) взгляд на рынок.

Хотите быть миллионером? Читайте:  Обзор ситуации на валютном рынке в начале недели

Опцион в «Деньгах» и «Вне денег»

Есть два термина, которые вы будете слышать часто при торговле опционами. Те, которые «в деньгах» (itm) и вне денег (отм). По сути, это означает, что трейдеру будет выгодно использовать опцион на текущем уровне цен. Когда у трейдера есть опцион на Call, он находится в деньгах, когда цена актива (S) выше цены страйка (K).
И наоборот, опцион «в деньгах», когда цена находится ниже страйка.

Валатильность опциона

Волатильность также является важным фактором при ценообразовании опционов. Это связано с тем, что волатильность может в значительной степени повлиять на движение цены актива, а следовательно, и на цену опциона.

Волатильность — это показатель того, сколько цена движется в среднем. Вообще говоря, опционы на активы с большей волатильностью стоят дороже, так как есть больше шансов, что цена будет лупить В или вне денег

Выплата

По истечении срока действия опциона держатель получает определенную выплату. Это будет позитивным только в том случае, если опцион действительно истек в деньгах. Выплата будет разница между ценой актива и ценой старта (S-K), если это опцион Call. Выплата будет (K-S), если это опцион Put.

Премия

Опционная премия-это еще один термин. Причина, по которой он называется «премия», заключается в том, что можно думать о том, что он покупает защиту, аналогичную той, которую он покупает со страховыми взносами. Когда трейдер покупает опцион, максимум, что они будут терять на торговле, это сумма премии.

Пример опциона

Мы рассмотрим графический пример выплаты опциона Call, чтобы помочь закрепить ваше понимание того, как работают опционы.

На изображении выше у нас есть опцион Call. Цена актива отображается на оси X, а прибыль / убыток-на оси Y.

Мы видим, что цена исполнения опциона (K) находится на отметке 110. Глядя на структуру выплат, можно понять, почему опционы имеют асимметричную выплату. Максимальный убыток, который трейдер может потерять за опцион, когда опцион находится «вне денег».

Хотя потенциальная прибыль от удержания опциона не ограничена. Именно поэтому опционы могут быть таким прибыльным производным инструментом.
Конечно, это довольно упрощенно, поскольку цена опциона меняется в зависимости от времени истечения срока действия и волатильности базового актива.

Преимущества опциона

Учитывая характер выплаты и способ, которым опционы оцениваются, существует ряд преимуществ от торговых опционов. Хотя некоторые из них более применимы к сложным инвесторам, розничные трейдеры могут учиться у них.

Кредитование торговли

Трейдер фактически принимает сделку по активу с привлечением заемных средств. Когда трейдер платит премию, то теоретически они могут получить большую выплату, если их торговля получается так, как они предсказывали.

Максимальная потеря

Опционы имеют определенную степень поручительства вокруг них, как трейдер знает с уверенностью максимальную потерю, что он, вероятно, понесет в случае ухудшения ситуация.

Уникальная стратегия

Учитывая асимметричную выплату, которую можно увидеть в торговли опционами, это означает, что трейдер может использовать ряд различных опционных стратегий.

Торговля любым Активом

При торговле опционами, трейдер может взять позицию в отношении активов, которые физически не может купить. Например, если трейдер хотел взять длинную позицию по индексу S&P 500, достаточно просто купить опцион Call.

Волатильность торговли

Это может быть более применимо для опытных инвесторов, которые хотели бы торговать на волатильности базового актива. В финансовой отрасли вариант торговых столов часто называют “волатильностью” трейдеров. Это связано с тем, что волатильность оказывает большое влияние на цену опциона и, следовательно, трейдеры могут взглянуть на нее

Что такое бинарные опционы?

Бинарные опционы разделяют все те же основные факторы, что и традиционные ванильные опционы. При ценообразовании бинарных опционов для определения его стоимости используются те же входные данные. Единственный способ, которым они отличаются — это их структура выплат по истечении срока действия.

По истечении срока действия бинарного опциона, исхода может быть только два. Это либо 0, либо 1 (100). Эти основы бинарных опционов и как определяется их выплата.

В отличие от традиционных опций выплата ограничивается определенной суммой. Это означает, что независимо от того, насколько высока цена актива, трейдер получит заранее оглашенную сумму.

Розничный рынок бинарных опционов

Именно около 2008 года Бинарные опционы начали приобретать большой интерес со стороны розничного рынка. Средние инвесторы, которые ранее торговали Forex и CFD теперь имели возможность торговать другим видом инструмента. Им не нужно было знать о базовой теории опциона, чтобы сделать “ставку” на направление актива.

Хотите быть миллионером? Читайте:  Британский регулятор FCA с начала 2020 года будет контролировать бинарные опционы

Торговля бинарными опционами затем приняла другую форму и позволяет трейдерам войти в сделку с истечением времени на 1 минуту. Торги бинарными опционами также были упрощены вплоть до того момента, когда трейдер мог просто решить, будет ли опцион идти вверх или вниз в ближайшие несколько минут.

Выплата также определялась как процент “выигрыша” по сделке. Следовательно, если бы сделка закрылась в «в деньгах», то трейдер получил бы выплату в размере от 50% -80% от суммы, поставленной на сделку. Розничные бинарные опционы также действовали как европейский вариант опциона, где трейдеру пришлось ждать до истечения срока.

Это отличие от большинства традиционных ванильных опционов, где исполнение может быть сделано до истечения срока.

Действительно, было несколько трейдеров, которые просто торговали бинарными опционами по методу угадайки, и это было больше похоже азартных игр, чем инвестиций. Торговля бинарными опционами превратилась из сложного производного инструмента, который инвестиционные банки изо всех сил пытались хеджировать в быстрый и простой способ для розничных трейдеров выйти на рынок.

Преимущества бинарных опционов

Хотя большинство трейдеров иногда рассматривают бинарные опционы как простую ставку на движение базового инструмента, они пользуются этой формой торговли. В отличие от традиционной торговли опционами, трейдер не должен следить за базовыми факторами, влияющими на цену опциона, которые мы упоминали выше.

Они просто должны иметь представление о том, где, по их мнению актив, скорее всего, пойдет вверх или вниз, на основе ряда различных торговых сигналов и индикаторов.
Кроме того, традиционная торговля опционами не легко доступна для большинства розничных трейдеров. Это потому, что, как правило, существуют довольно большие минимальные требования к счету для поддержания ванильного опционного счета.

Бинарные опционы имеют гораздо более низкие требования к счету, которые начинаются от 10$ у некоторых брокеров.

Если вы относительно новый трейдер, который хотел бы просто взглянуть на некоторые активы в течение очень короткого периода времени, то вам лучше подходит торговля бинарным опционом. Тем не менее, если у вас есть больше средств, то традиционные ванильные опционы могут быть для вас.

Отличия бинарных опционов от ванильных

Наиболее существенным отличием от ванильных опционов, которое и дает большую популярность бинарным опционам является отсутствие потребности в определении большого количества вариантов при торговле каждым опционом. В частности определять разнообразные варианты увеличения и снижения стоимости, ведь бинарный опцион обладает либо стопроцентной, либо нулевой стоимостью.

Определим отличия более подробно на примере валютной пары EURUSD

Существующий курс EURUSD 1,3400

Инвестор изучив рыночную ситуацию приобретает бинарный опцион обладающий барьером 1.3500 («барьер» заменяет термин «страйк»), за 11 долларов, предполагая увеличение курса более 1.3500 EURUSD, и соответственно получения 70 долларов, и прибыли 59 долларов ($70 — $11).

Изучим дальнейшие варианты, то есть всего два. В торговле бинарными опционами учитывается только: свершится нечто или нет, в частности для данного примера превысит ли выбранный курс EURUSD барьер 1.3500 либо не превысит.

Итак, вариант 1. Курс EURUSD закрепился на отметке 1.3510 или 1.3550, то есть поднялся более 1.3500. В подобной ситуации инвестор приобретает «всё», весь предполагаемый им доход в 59 долларов.

Следующий вариант 2. Цена не поднимается более 1.3500 и инвестор теряет предусмотренный им убыток — 11 долларов.

Подобным к такому бинарному опциону является Колл (классический опцион), который и рассмотрим.

Инвестор приобретший опцион Колл на паре EURUSD с ценой исполнения в 1.3500 во втором варианте получил бы убыток в 11 долларов, но первом варианте доход заранее точно не просчитывался бы, ведь в классическом Колл доход определяется по опциону в зависимости превышения страйка. Таким образом данная величина могла исчисляться и одним долларом и пятьюдесятью.

Попробуем сравнить продавцов бинарных опционов и продавцов классических опционов, то есть не приобретем, а продадим бинарный опцион и сравним данную деятельность с продажей опционов Колл.

Продавцом бинарного опциона при верном определении стоимости предполагается доход в 11 долларов, а при неверном убыток 59 долларов.

Продавец Колла получает 11 долларов, но при убытках имеет возможность потратить гораздо больше, чем 59 долларов, так как данная сумма не фиксирована. Однако убыток может являться и меньшим.

Откройте счет и заберите бонус:
Понравилась статья? Поделиться с друзьями:
Бинарные опционы с индикаторами и роботами, бонусы для всех!
Добавить комментарий

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!: